Tasa de factor o APR en un adelanto de efectivo
La tasa de factor fija el total de dólares que usted reembolsa; la APR convierte ese costo en una tasa anual, que depende de qué tan rápido paga. En un adelanto de $50,000 con tasa de factor de 1.35, la APR ronda 126% en seis meses y 63% en doce.
¿En qué se diferencia una tasa de factor de una tasa de interés?
Una tasa de factor es un multiplicador que se aplica una sola vez al precio de compra. Una tasa de interés, en cambio, se acumula con el tiempo sobre un saldo que va bajando.
Con una tasa de factor, el costo queda fijo desde el primer día y no se reduce si el adelanto se cobra antes. Con interés, pagar antes casi siempre significa pagar menos. Por eso las dos cifras no se pueden comparar directamente.
¿Por qué la misma tasa de factor da APR distintas?
La APR mide el costo por año, y un reembolso más corto concentra el mismo costo en menos tiempo. Tome un adelanto de $50,000 con tasa de factor de 1.35, es decir, un monto comprado de $67,500, cobrado con cargos iguales cada día hábil:
| Plazo estimado | Cargo por día hábil | APR aproximada |
|---|---|---|
| 6 meses (126 días hábiles) | $535.71 | Cerca de 126% |
| 9 meses (189 días hábiles) | $357.14 | Cerca de 84% |
| 12 meses (252 días hábiles) | $267.86 | Cerca de 63% |
Método: tasa interna de retorno de los flujos diarios, multiplicada por 252 días hábiles al año, sin tarifas. Las tarifas cobradas al fondear elevan más la APR: en el ejemplo de seis meses, $1,500 en tarifas la llevan a cerca de 140%. Es un caso resuelto, no una oferta típica.
¿Por qué las leyes de divulgación piden una APR estimada?
Así un negocio puede comparar un adelanto con préstamos y líneas de crédito con la misma vara de medir. California y Nueva York, entre otros estados, exigen mostrarla en ciertas ofertas de financiamiento basado en ventas.
¿Por qué cambia la APR estimada después de recibir los fondos?
Porque el periodo real de cobro casi nunca coincide con el estimado del financiador. Si las ventas llegan más rápido, el plazo se acorta y el costo anual efectivo sube; si llegan más lento, baja.
Nueve meses que se vuelven seis
Con una retención dividida, una temporada fuerte que acorta el cobro de nueve a seis meses mueve la APR de cerca de 84% hacia cerca de 126%. El costo en dólares es el mismo.
¿Y si el cargo diario es fijo?
Con un cargo fijo, un aumento de ventas no cambia el calendario. El plazo estimado y la APR se mantienen, salvo que el contrato concilie hacia arriba. Si el contrato permite conciliar, una temporada lenta puede bajar el cargo cuando usted lo pide.
¿Cuándo dice más la tasa de factor?
La tasa de factor sirve más para comparar el total de dólares entre dos adelantos de plazo parecido. La APR sirve más para comparar productos distintos, como un adelanto contra un préstamo o una tarjeta.
Use las dos, junto con el efectivo neto después de tarifas. Si nos envía una oferta, hacemos esta conversión con sus números. Una renovación es donde las dos cifras más a menudo se contradicen.
Preguntas frecuentes
¿Cómo convierto una tasa de factor en APR?
Multiplique el precio de compra por la tasa de factor para obtener el reembolso total. Reparta ese total en el calendario de pagos esperado y luego calcule la tasa anual con la que esos pagos equivalen al efectivo recibido.
¿Una tasa de factor de 1.2 es lo mismo que 20% de interés?
No. Una tasa de factor de 1.2 significa que el negocio reembolsa 20% más que el precio de compra en total, sin importar el tiempo. Cobrado en pocos meses, eso equivale a una tasa anual mucho mayor que 20%.
¿Por qué liquidar antes no baja el costo?
La tasa de factor fija desde el inicio el total de dólares que se debe. Pagar antes solo acorta el tiempo, y eso eleva el costo anual efectivo, salvo que el contrato ofrezca un descuento por liquidación anticipada.
¿De dónde salen estas cifras?
¿Quiere que convirtamos su oferta a APR?
Llame al 877-FUND-654 o envíe una solicitud gratis. Le devolvemos la llamada normalmente el mismo día hábil, y hacemos las cuentas con los números de su oferta antes de que decida.